Prestiti personali in stallo: colpa di dazi e incertezze geopolitiche

I prestiti, compresi i prestiti personali, non decollano. Lo dice il report mensile dell'Abi secondo cui la causa è da ricercarsi nella crisi economica in corso, aggravata dall'incertezza scatenata dalla guerra dei dazi del presidente Donald Trump. I tassi d'interesse sui prestiti, sottolinea l'Abi, a marzo sono sono risultati ancora in calo, complice il calo dei tassi di mercato in scia ai tagli della BCE. Ma il settore soffre.

Marzo, tasso medio in calo

A marzo 2025 il tasso medio sui prestiti, anche prestiti personali, è sceso al 4,22% dal 4,28% di febbraio. Il calo generalizzato dei tassi, che rappresenta un costo per chi chiede un finanziamento, non ha prodotto però alcun effetto positivo sulla crescita dei finanziamenti richiesti da famiglie ed imprese. Perché? Perché il rallentamento della crescita economica ha contribuito a mantenere bassa la domanda: a marzo 2025, i prestiti a imprese e famiglie hanno registrato una variazione pari a -0,6%; a febbraio 2025 i prestiti alle imprese erano diminuiti del 2,1% mentre quelli alle famiglie erano cresciuti dello 0,7%.

Raccolta indiretta, incremento di 153 miliardi

Tra febbraio 2024 e febbraio 2025 la raccolta indiretta, cioè gli investimenti in titoli custoditi presso le banche, presenta un incremento di 153 miliardi: 49 miliardi famiglie, 18,5 miliardi imprese e il restante agli altri settori, imprese finanziarie, assicurazioni, pubblica amministrazione. La raccolta a medio e lungo termine, tramite obbligazioni, è cresciuta rispetto ad un anno prima del 4% (+6,3% nel mese precedente). I soli depositi, nelle varie forme, sono cresciuti dell’1,2% su base annua (+1,5% il mese precedente). La raccolta diretta complessiva (depositi da clientela residente e obbligazioni) è risultata in aumento dell’1,5% su base annua, proseguendo la dinamica positiva registrata da inizio 2024 (+2,1% a febbraio 2025).

Crediti deteriorati in calo

A febbraio 2025 i crediti deteriorati netti (cioè l’insieme delle sofferenze, inadempienze probabili ed esposizioni scadute e/o sconfinanti calcolato al netto delle svalutazioni e degli accantonamenti già effettuati dalle banche) sono diminuiti a 30,2 miliardi di euro, da 32,1 miliardi di settembre 2024 (30,5 miliardi a dicembre 2023). Rispetto al loro livello massimo, 196,3 miliardi raggiunti nel 2015, sono in calo di 166 miliardi e rappresentano l’1,46% dei crediti totali.